Göreceli Güç Endeksi (RSI)

Merhaba. Bu makalede teknik analizde sıklıkla kullanılan indikatörlerden olan Göreceli Güç Endeksi (RSI) üzerinde duracağız.

Göreceli Güç Endeksi (RSI) Nedir ?

• Finans piyasalarında tüm enstrümanların analizinde kullanılan bir teknik indikatörlerden biridir.
• 1978 yılında J. Welles Wilder tarafından geliştirilmiştir ve ilk kez Teknik Ticaret Sistemlerinde Yeni Kavramlar. (J.Welles Wilder 1978) isimli kitabında yayınlanmıştır.
• RSI bir momentum indikatörüdür ve basitçe aşırı alım – aşırı satım sinyalleri üretir.
• Fiyatın yükselişindeki ve düşüşündeki dengesizlikleri ve bu dengesizliklerin normalleşme hızını ölçer.
• Bu ölçüme göre de yatırımcıya al-sat sinyalleri üretir.
• Piyasadaki en yaygın kullanımı 14 periyodluk bir RSI’ın 30’un altına düştüğünde alış yapmak ve 70’in üzerine çıktığında satış yapmaktır.
• Alternatif kullanımlar mevcuttur ve alınıp satılan stoğun niteliğine göre optimizasyon yapılabilir.

RSI formülü gereği 0-100 arasında bir değer alır. Fiyattaki +/- değişimin türevi RSI’daki değişimle aynıdır.

Yorumlanması

• Birden fazla kullanım metodu olmakla beraber, en temel kullanımı 14 peridoyluk bir RSI’ın 70 değerinden daha büyük bir değer aldığında satış yapmak 30 değerinden daha küçük bir değer aldığında ise alış yapmaktır.
• Bu kullanımın ana fikri alım ya da satım trendinin anormal düzeylerde olduğu ve yakında sonlanmaya başlayacağıdır.
• Bu metot popüler olmakla birlikte piyasa trendlerinin güçlü olduğu dönemlerde tehlikelidir.
• Herhangi bir geriye dönüş sinyali almadan counter-trend işlemlere girmek çok büyük kayıplarla sonuçlanabilir.
• Bunun önüne geçmek ve hatalı sinyalleri ayıklamak için genellikle ana trendin sonlandığını teyit eden bir fiyat hareketi ya da destekleyici bir teknik gösterge kullanılır.
• örneğin RSI 30 seviyesinin altında direkt alım yapmak yerine bu seviyelerde gerçekleşen ilk yükseliş barından sonra alım yapmak ya da RSI’ın yeniden 30 seviyesinin üzerine çıkmasını bekleyerek alım yapmak hata sinyallerini ayıklamak için kullanılabilecek yöntemlerden bazılarıdır.

Rsi kullanımında sıkça yapılan hatalardan birisi her zaman için 30 seviyesini alış, 70 seviyesi üstünü satış olarak kabul etmektedir.

Rsi 30 seviyesinde yükseliş beklerken tam tersine daha sert düşüşler de gelebilmektedir. Aynı şekilde 70 seviyesi üzerinde de sert yükselişler beklenebilmektedir.

Mum grafiklerinde mevcut oluşan trend, Rsi 70 seviyesinde daha güçlü olacaktır ve dolayısıyla 70 üstü daha sert çıkışlar gözlenebilecektir.

Bu yüzden sadece Rsi kullanarak alış veya satış kararı vermek yerine, Rsi ile birlikte farklı indikatörler ve Rsi grafiği üzerinde oluşmuş formasyonlar kullanılmalıdır.

Uyumsuzluklar

• Yükselen fiyat tepelerine eşlik edemeyen gösterge fiyatla arasında negatif uyuşmazlık oluşturarak sat sinyali üretmektedir.
• Bunun tersi olarak diplerde oluşan pozitif uyumsuzluklar ise alım sinyali olarak değerlendirilmektedir.
• Uyuşmazlıklar öncü göstergeler olduğu için RSI göstergesinin yorumlanmasında ilk dikkat edilmesi gereken hususlardandır.

Aşağıdaki görselde #XU100 Endeksinde oluşmuş olan bir negatif uyumsuzluk bulunmakta ve RSI göstergesi fiyattan önce aşağı yönlü bir hareket ortaya koyarak endekste sonradan oluşan sert satış dalgasına işaret etmektedir. Benzer hareketler yükseliş yönünde de kendini göstermektedir.

Teknik Analizin yeni göstergelerinde buluşmak üzere, sağlıkla ve Sitemizi takipte kalın